Prieskum konzultačnej a výskumnej spoločnosti ETFGI potvrdzuje trend uplynulých rokov. Záujem o využívanie pasívnych investičných riešení pri správe aktív neustále rastie. Objem pod správou indexových produktov ETP (Exchange Traded Products) prekonal počas novembra úroveň 6 bil. USD. Z prevažnej väčšiny ich tvoria ETF (Exchange Traded Funds, investorom Acrossu známe pod názvom indexové fondy), ktoré dopĺňajú ETC (Exchange Traded Commodities) a ETN (Exchange Traded Notes). Aktíva v indexových fondoch, ktoré investujú do amerických akcií, už aktívnu správu prekonali. Prečo im investori čoraz viac dôverujú?

Menej je niekedy viac

Primárna úloha indexových fondov je jednoduchá – čo najpresnejšie kopírovať vývoj podkladového aktíva. Môžu ním byť akcie, dlhopisy alebo komodity. Ak trhy rastú, rastie aj hodnota indexových fondov. Naopak, ak trhy klesajú, zamieria nadol. Ide o pravý opak aktívnej stratégie založenej na vyberaní hrozienok z trhu a časovaní vstupu, resp. výstupu z neho. Ukazuje sa, že pasívna stratégia „vezenia sa“ s trhom je dlhodobo úspešná. Podľa štatistík SPIVA až 70 % amerických aktívne manažovaných fondov zameraných na akcie veľkých spoločností nedokázalo od júla 2018 v ďalších dvanástich mesiacoch prekonať svoj benchmark. Štatistiky ukazujú, že dlhodobý trend je veľmi podobný.

Na konci dňa sa ráta výsledok

Investovanie prostredníctvom indexových fondov má viacero výhod. Doručuje lepšie zhodnotenie v porovnaní s aktívne riadenými fondami, spájajú sa s ním nižšie náklady i daňové zvýhodnenia. Pri splnení špecifických podmienok sa čistý výnos môže rovnať hrubému. Ide o faktory, ktoré na konci dňa privíta každý investor. Indexové fondy sú základným stavebným kameňom aj viacerých investičných riešení Acrossu.